Оставаясь в

Как показывают данные, опубликованные в пятницу Cerulli, большему количеству спонсоров плана 401(k) нравится идея сохранения участников после выхода на пенсию, что помогает стимулировать разработку большего количества продуктов, входящих в план пенсионного дохода.

Согласно опросу агрегаторов RIA и консультантов институциональных пенсионных планов, более половины — 58% — клиентов-спонсоров их планов активно поощряют работников оставаться в программе 401 (k) после выхода на пенсию, а не переводить свои сбережения на индивидуальные пенсионные счета.

«Я наблюдаю гораздо большую готовность спонсоров плана разрешить участникам… оставлять деньги в плане», особенно для тех, у кого есть как минимум 50 000 долларов США, — сказал Рэнди Лонг, основатель и управляющий директор SageView Advisory Group. «Для многих клиентов комиссионные в плане настолько конкурентоспособны… что это очень привлекательное место, чтобы оставить свои деньги на пенсию».

Однако многие спонсоры 401(k) практически ничего не сделали, чтобы сделать свои планы более полезными для пенсионеров.

По данным Cerulli, который опросил RIA и регистраторов в 2022 году, две трети регистраторов пенсионных планов, предлагающих вариант распространения, говорят, что это серия с установленной датой и возрастом выхода на пенсию. Однако 95% регистраторов предлагают управляемые счета. , а половина теперь включает продукты с аннуитетным компонентом, причем 44% используют отдельные аннуитеты. Кроме того, чуть более трети говорят, что они предлагают фонды управляемых выплат.

Аннуитеты стали гораздо более распространенным вариантом в планах 401 (k) после Закона о безопасности и указаний Министерства труда, которые разъяснили фидуциарные обязанности по выбору и мониторингу продуктов и поставщиков. Но использование пенсионных планов по-прежнему остается незначительным, поскольку изменения в бизнесе пенсионных планов, как известно, происходят медленно.

Данные Американского совета спонсоров планов показывают, что по состоянию на 2021 год чуть более 8% всех планов 401(k) включали в себя аннуитеты, включенные в план.

«Несмотря на усилия сделать аннуитеты более портативными, на рынке не так много привлекательных вариантов, и у регистраторов возникает конфликт, предлагая их в рамках плана», - сказал Трой Хаммонд, генеральный директор Pensionmark.

«Мобильность всегда является проблемой. Я думаю, мы говорим об этом уже 20 лет», — сказал он. «Я думал, что производители продуктов найдут способы создать портативные решения для декумуляции, которые можно будет активно продавать через различных хранителей».

Есть много хороших вариантов декумуляции помимо планов, но хранителям и регистраторам, которые хотят сохранить активы, не рекомендуется предлагать многие из них в рамках 401(k), сказал Хаммонд.

«В том, что делают [спонсоры плана], есть отеческая составляющая. И если бы существовал способ помочь людям пройти фазу декумуляции, они бы с радостью это сделали», — сказал он. «Сейчас в большинстве планов нет ничего для [пенсионеров]. Это просто распределение активов».

Кроме того, несмотря на то, что стало доступно больше планов для удержания участников, цифры в бизнес-книге Vanguard показывают, что автоматические выплаты или увольнение сотрудников с небольшими сбережениями по-прежнему являются нормой. Согласно последнему отчету этой фирмы «Как Америка экономит», только 2% планов сохраняют участников независимо от остатков на их счетах, в то время как 15% обналичивают их, если баланс меньше 1000 долларов, и 83% делают это или инициируют перенос средств на баланс ниже 5000 долларов.

Идея сохранения участников в программе 401(k) после выхода на пенсию начала распространяться десять лет назад, хотя спонсоры плана теперь более открыты для встроенных в план продуктов, которые помогут облегчить эту задачу, сказал Джон Каннингем, исполнительный вице-президент по пенсионным и компенсационным выплатам в компании Пенсионный консалтинг Alliant.

«Никто из них обычно не хотел иметь встроенных в план решений — это изменение», — сказал Каннингем.

Несмотря на то, что страховщики разработали больше встроенных аннуитетов, только около 5% планов, рекомендованных Alliant, выбрали аннуитеты, отметил он. По его словам, около двух десятков из более чем 300 401(k)s, с которыми работает фирма, по крайней мере, рассмотрели их.

«Стратегии просадки просто более целостны. Социальное обеспечение — один из ключевых вопросов… а второй — где вам следует начать выводить свои активы в первую очередь», — сказал Лонг о балансе между IRA, 401(k), личными активами и другими источниками. «Все больше и больше участников привлекают финансовых специалистов для помощи им в принятии этих решений».